《意见(jian)》紧(jin)紧(jin)围绕期货市场加强监管(guan)、防范风险、促进高质量发展，分阶段(duan)提出了未来5年、2035年以及本世纪中叶期货市场的发展目标，部署了覆盖期货市场交易、机(ji)构全过程监管(guan)、风险防范、服务(wu)实(shi)体经济(ji)质效、金融期货和衍生品市场发展、对外开放、违法违规行为查处、监管(guan)协作等一体化、全方位的政策(ce)举措，为促进期货市场高质量发展指明了方向(xiang)，擘画了一张(zhang)鼓舞人心、催人奋进的期货市场发展蓝(lan)图。

二、加强期货公司全过程监管(guan)，促进行业机(ji)构高质量发展

期货公司是协会的法定会员，作为连接期货市场各主体的核心中介,期货公司是期货市场功能发挥的重(zhong)要一环，是期货市场高质量发展的关键环节。

伴随着期货市场30多年的发展，期货公司综合实(shi)力(li)不断增强，业务(wu)规模逐步扩大，服务(wu)模式不断增加，服务(wu)能力(li)持续提升(sheng)。截至2024年8月，我国共有(you)150家期货公司，总资产1.69万亿元，客户权益1.45万亿元，目前行业机(ji)构已初(chu)步搭建起期货经纪业务(wu)、交易咨询业务(wu)、资产管(guan)理(li)业务(wu)、做市业务(wu)、衍生品交易业务(wu)等多层次(ci)期货中介服务(wu)体系，逐步探索出“保险+期货”、仓单服务(wu)、基差贸易、含权贸易等具(ju)有(you)期货特(te)色的服务(wu)实(shi)体经济(ji)有(you)效模式。

但是也应当看到，当前期货公司的综合实(shi)力(li)、服务(wu)能力(li)与实(shi)体经济(ji)日益增长(chang)的风险管(guan)理(li)需求(qiu)、与期货市场高质量发展要求(qiu)还存在(zai)较大差距。相较于其他金融机(ji)构，期货公司的治理(li)水平、风控能力(li)、服务(wu)质效等都有(you)待于进一步提升(sheng)。针对期货公司当前存在(zai)的问题，《意见(jian)》积极贯彻落(luo)实(shi)中央金融工作会议决策(ce)部署，坚持机(ji)构监管(guan)、行为监管(guan)、功能监管(guan)、穿透式监管(guan)和持续监管(guan)理(li)念，全面加强期货公司监管(guan)。

一是加强对期货公司股东和实(shi)际控制(zhi)人的穿透式监管(guan)。股东和实(shi)控人对期货公司及交易者利益的侵害是引发风险的重(zhong)要源头(tou)，将股东和实(shi)控人纳入监管(guan)，严防不符合规定条件的机(ji)构和人员控制(zhi)期货公司，是防范化解金融风险的重(zhong)要举措。

二是强化期货公司法人治理(li)。良好的法人治理(li)是公司合法合规、稳定有(you)序经营的基础和保障(zhang)。《意见(jian)》督促期货公司要建立清晰的治理(li)结构和规范的治理(li)体系。在(zai)人员方面，不仅强化对董事、监事、高级管(guan)理(li)人员等“关键少(shao)数”的要求(qiu)，还对从业人员提出规范要求(qiu)；在(zai)维护公司利益方面，明确强化对关联交易的监测，严禁(jin)关联方违规占用(yong)、挪用(yong)期货公司资产。

三是全面规范期货公司及其子公司的业务(wu)活动。《意见(jian)》贯彻中央金融工作会议精神，将期货公司及其子公司各项经营活动全面纳入监管(guan)，不留监管(guan)空白和盲区。针对期货公司及其子公司当前各项业务(wu)存在(zai)的短板、弱项，《意见(jian)》提出了有(you)针对性(xing)的规范发展方向(xiang)。要进一步规范经纪业务(wu)营销行为，规范交易咨询业务(wu)研究报告发布行为，引导期货公司聚焦期货和衍生品领域开展资产管(guan)理(li)业务(wu)，强化期货公司做市交易、衍生品交易业务(wu)监管(guan)，加强期货公司信息技术监管(guan)等。

四是建立健全期货公司风险出清长(chang)效机(ji)制(zhi)。《意见(jian)》以防范化解金融风险为前提，建立期货公司风险出清长(chang)效机(ji)制(zhi)，以期货公司牌照管(guan)理(li)为抓手，在(zai)化解风险路(lu)径、出清个案风险、维护稳定、长(chang)效发展等方面差异化施策(ce)。对不符合持续性(xing)经营要求(qiu)、严重(zhong)影响正常经营的期货公司，依法撤(che)销期货业务(wu)许可；鼓励通过兼(jian)并重(zhong)组平稳化解期货公司风险。同时(shi)，支(zhi)持具(ju)备条件的期货公司拓宽资本补(bu)充渠道，提升(sheng)综合实(shi)力(li)和抗风险能力(li)。

三、切实(shi)履行协会自律(lu)监管(guan)职责，着力(li)提升(sheng)行业机(ji)构运行质量

《意见(jian)》明确提出，要深化期货市场监管(guan)协作，优化期货监管(guan)资源配置，强化中国证(zheng)监会对期货市场的行政监管(guan)职能，完善期货交易所和期货业协会自律(lu)管(guan)理(li)职能。自律(lu)管(guan)理(li)是“五位一体”期货监管(guan)体系的重(zhong)要组成部分，期货业协会将在(zai)证(zheng)监会的统一部署下，积极主动发挥“自律(lu)、服务(wu)、传导”自律(lu)管(guan)理(li)职能，开展《意见(jian)》培训工作，引导和推动行业机(ji)构落(luo)实(shi)落(luo)地各项政策(ce)要求(qiu)，共同推进期货市场高质量发展。

一是加快建设符合国情市情的自律(lu)管(guan)理(li)制(zhi)度体系，充分发挥自律(lu)管(guan)理(li)的补(bu)位作用(yong)。坚决贯彻落(luo)实(shi)《意见(jian)》，建立完善与期货和衍生品法相配套的自律(lu)规则体系，修订(ding)完善行业机(ji)构公司治理(li)、业务(wu)合规、从业人员管(guan)理(li)、风险防范等自律(lu)管(guan)理(li)制(zhi)度，坚持自律(lu)管(guan)理(li)与行政监管(guan)的有(you)效衔接、协同配合，积极发挥自律(lu)管(guan)理(li)的补(bu)位作用(yong)，努力(li)消除监管(guan)空白与盲区。

二是引导期货公司突出功能性(xing)定位，持续提升(sheng)服务(wu)实(shi)体经济(ji)质效。积极引导支(zhi)持行业机(ji)构牢固树立大局意识，强化使命担当，始终把功能性(xing)放在(zai)首位，以服务(wu)实(shi)体经济(ji)为着力(li)点，聚焦高质量发展首要任务(wu)，加强中介能力(li)、专业能力(li)和服务(wu)能力(li)建设，充分发挥期货特(te)色和优势，更好服务(wu)中国式现代(dai)化。

三是加大自律(lu)管(guan)理(li)监督检查力(li)度，落(luo)实(shi)期货公司全过程监管(guan)要求(qiu)。加强对期货公司及其子公司业务(wu)活动、执业行为、人员管(guan)理(li)等全过程的监督检查，严厉(li)查处违法违规行为，发挥纪律(lu)处分和其他纪律(lu)管(guan)理(li)措施的惩戒、警示作用(yong)。用(yong)好行业信用(yong)管(guan)理(li)名单机(ji)制(zhi)，及时(shi)将违法违规行为记入行业信息诚信数据库，切实(shi)履行自律(lu)管(guan)理(li)职能。

四是突出自律(lu)引领作用(yong)，推动形成健康良好的行业文(wen)化。建立健全行业文(wen)化建设自律(lu)规则体系，推动落(luo)实(shi)期货公司及其子公司文(wen)化建设、防范从业人员道德风险的主体责任。引导行业机(ji)构及其从业人员大力(li)弘扬和践行“诚实(shi)守信、以义(yi)取利、稳健审慎、守正创(chuang)新(xin)、依法合规”的中国特(te)色金融文(wen)化。强化对从业人员的职业道德教育，引导从业人员恪(ke)守职业操(cao)守，严守道德底线。

五是加强期货人才队伍建设，为期货行业高质量发展提供坚强保障(zhang)。人才是期货行业高质量发展的核心驱动力(li)。协会将加大对期货人才的培养支(zhi)持力(li)度，根(gen)据市场实(shi)际和人才队伍建设需求(qiu)，建立健全行业人才培养机(ji)制(zhi)。持续增加产品设计、风险管(guan)理(li)、内部控制(zhi)、客户服务(wu)等培训课(ke)程供给，创(chuang)新(xin)行业人才学习交流(liu)方式，探索建立行业与产业企(qi)业双向(xiang)人才交流(liu)机(ji)制(zhi)。

方向(xiang)已明，目标已定。在(zai)党中央的坚强领导下，在(zai)证(zheng)监会党委的整(zheng)体部署下，中国期货业协会将坚守自律(lu)监管(guan)的职能定位，咬(yao)定目标，脚踏(ta)实(shi)地，久久为功，推动建设一支(zhi)诚实(shi)守信、专业稳健、服务(wu)高效的中介机(ji)构队伍，为期货市场高质量发展贡献力(li)量。