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随(sui)着美国新总统就职的靴(xue)子落(luo)地,A股也(ye)开始回归国内的节奏。
今(jin)天(tian)A股三大指数表现分化(hua),沪指微跌0.05%,创业板(ban)午后明显震荡走好,从(cong)盘中(zhong)下跌0.7%转(zhuan)为收涨0.36%。
盘面上,消费电子、AI应用,机器人,半导体等热门赛道(dao)集体爆发,持续引领市(shi)场明显走强。
其中(zhong)机器人概念显著活跃,迈赫股份、广和通双双20CM涨停,冀(ji)凯股份、方(fang)正电机、宝馨科(ke)技、金智科(ke)技、建(jian)设工业、冀(ji)东装备、克劳斯等大量个股10CM涨停;同时(shi)有全志科(ke)技、弘信电子、凯尔达、长盛轴承(cheng)、博(bo)创科(ke)技、乐鑫科(ke)技等多只个股涨超10%。机器人ETF易方(fang)达(159530)大涨2.51%,显著跑赢大市(shi)。
2025年,市(shi)场一致认为将是机器人产业链(lian)全面爆发元年,如何抓住这一波高确定性的新红利?
01重磅信号!千亿巨头涨停!
今(jin)天(tian),有两家(jia)千亿市(shi)值(zhi)巨头盘中(zhong)相继涨停,值(zhi)得引起注意。
一是原主营业务主要是全球(qiu)知名的汽车NVH零部件系统集成供应商拓普集团(tuan),午后以超7亿元的封单强势涨停,股价创2022年7月以来新高。
据悉,拓普集团(tuan)近期在宁波成立了一家(jia)驱动公司,注册资本达2亿元。拓普集团(tuan)在近年来积极布局人形机器人的驱动执行器,研发的机器人旋转(zhuan)执行器和直线执行器已多次(ci)向客户送样,去年公司已经有2条产线正式投产,年产能30万套,如今(jin)加码驱动器领域布局,得到市(shi)场的追捧(peng)。
二(er)是声学领域的大龙头歌尔股份,盘中(zhong)一度冲击涨停,截至收盘涨8.41%,市(shi)值(zhi)重新回升接近千亿元。
歌尔股份作为在全球(qiu)都著名的最核心智能声学整体解决(jue)方(fang)案提供商,全球(qiu)市(shi)场占有率连续多年位居(ju)榜首,主要负责为苹果(guo)、华为、小米等知名品牌(pai)代工耳机和音(yin)响产品。
今(jin)天(tian)该公司是自2023年底(di)以来首次(ci)一度涨停封板(ban),代表了很明显的信号——不仅意味着AI应用侧的商业化(hua)落(luo)地得到了市(shi)场验证,也(ye)反映出了AI消费电子的需(xu)求开始展现出了强大的飙涨势能。
而AI应用侧相关概念股的大批(pi)量飙涨,也(ye)与机器人产业链(lian)概念股大爆发的逻辑(ji)几乎也(ye)是一样的。
因为正是得益(yi)于AI技术的加速升级,赋能了机器人可以更完美操(cao)控机械躯体,可以与人进行更加智能的互动响应,进而得以商业化(hua)落(luo)地,产业链(lian)企业都可以显著受益(yi)。
值(zhi)得注意的是,市(shi)场在近期还出现了另(ling)一个很重要的信号。
数据显示,开年以来,公募基金共参与了300家(jia)上市(shi)公司的调研活动,其中(zhong),AI应用、机器人、芯(xin)片半导体等产业链(lian)公司在数量和调研频(pin)次(ci)上均位居(ju)前列。其中(zhong)一些公司更是被扎堆调研并引起市(shi)场的高度关注,而出现超级大涨。
比如开年以来已组织3次(ci)机构调研,吸引了平安(an)基金、海富通基金、中(zhong)邮基金等多家(jia)公募参与调研的长盛轴承(cheng),该公司1月20日股价20%涨停,今(jin)天(tian)盘中(zhong)再度飙涨超16%,年内累计涨幅已高达80%。
该公司主要是在汽车领域提供包括座椅、四门两盖、减震器、转(zhuan)向系统、空调压缩机等零部件业务。近期之所以大涨,或是与机器人相关业务有关,据公司在调研中(zhong)透露,目前正与机器人产业链(lian)相关方(fang)开展合作研发,研究(jiu)方(fang)向主要是应用于关节处的自润滑轴承(cheng)及部分直线执行器中(zhong)的丝杠产品。
年内也(ye)获得多家(jia)机构参与调研的震裕科(ke)技、凯尔达等几家(jia)公司在今(jin)天(tian)盘中(zhong)也(ye)大涨了15%左右,同样也(ye)是与机器人产业有关。
震裕科(ke)技在其近期的调研中(zhong)透露,其已建(jian)成一条行星滚柱(zhu)丝杆半自动产线并投入批(pi)量生(sheng)产,第二(er)条半自动量产线预计2025年一季度投入使用。
凯尔达在调研中(zhong)透露,公司拥有自主研发的工业机器人运动控制、驱动等核心技术,相关技术与人形机器人产业涉及的部分关键(jian)配套技术有较强的关联性;公司可以为镜(jing)识科(ke)技机器人关节等核心零部件及整机组装等产业化(hua)配套。
与之类似情况(kuang)的公司,在A股还有很多,它们(men)无一例外在近期都出现了远超市(shi)场整体的强劲上涨。
之所以有这么多公募基金都集中(zhong)在这些在消费者市(shi)场都不甚了解的产业链(lian)环节进行调研,据机构认为,机器人行业有非常好的β,远期市(shi)场空间(jian)巨大,行业发展增速很快。这些此前处于传统制造(zao)业而估值(zhi)较低水平的公司,随(sui)着人形机器人产业链(lian)开始爆发,其中(zhong)一些进行了智能化(hua)转(zhuan)型的传统制造(zao)业公司有望迎来第二(er)增长曲(qu)线。
02资金持续大规模(mo)入场增持
现在,机构不仅高度关注和看好机器人产业,而且还是真(zhen)金白金的大规模(mo)资金入场增持。
最近5日,与机器人产业链(lian)相关的AI、通信、芯(xin)片半导体等板(ban)块均持续迎来大规模(mo)主力资金净流入,规模(mo)在数十、上百亿不等。
同时(shi),Wind数据显示,机器人主题ETF年内资金净流入额超10亿元。
资金之所以如此强烈看好机器人方(fang)向,得益(yi)于机器人行业在近期不断迎来密集的重磅利好刺激(特(te)斯拉Optimus机器人画大饼、华为高调入局、大量科(ke)技公司开始推出落(luo)地产品,等等),给足了市(shi)场炒作题材。
其中(zhong)关键(jian)的一点在于,机器人产业链(lian)条长远,涉及面广泛,行业市(shi)场空间(jian)及极其巨大且成长具有很高确定性,能吸纳海量的资本入场。
单单是中(zhong)游(you)产业链(lian)的环节,不少都是未来三年数百亿的体量,至于下游(you)应用市(shi)场,更是千亿规模(mo)起步。据报道(dao),中(zhong)国机器人行业市(shi)场规模(mo)2027年有望接近6000亿元,2021-2027年复合增长达28.7%。
在需(xu)求侧,这两年已有不少机器人产品走上了商用量产之路,比如最近乐聚机器人人形机器人产线在苏州(zhou)启动,预计年产200台机器人;智元机器人宣(xuan)布开启通用机器人商用量产,年度计划累计量产926台。包括零部件供应商也(ye)开始扩产,新剑传动预计在青山湖总部基地年产100万台人形机器人行星滚柱(zhu)丝杠零部件,等等。
而截至1月21日,同花顺行情软件显示A股与机器人有关的概念股已多达723只,每天(tian)都由(you)大量相关企业发布新不同的利好刺激点,而只要其中(zhong)有少量概念股得到资金的追捧(peng),就能很容易形成赚钱效应,吸引更多投资者关注,进而带动板(ban)块上涨。
但另(ling)一方(fang)面,机器人产业本身是AI、材料硬件等各种先进技术高度集成的产物,再加上可选标的范围太多,一定程度上反而给投资者带来不少的决(jue)策困(kun)惑。所以反而不如直接投资机器人产业相关的ETF更加便利。
事实上,自去年“924”以来,多数机器人主题ETF的涨幅都在40%以上,表现仅次(ci)于芯(xin)片半导体行业主题的,足可见投资收益(yi)的可观。
机器人ETF易方(fang)达(159530)今(jin)日涨幅2.51%,近11日涨超13%。
机器人ETF易方(fang)达聚焦人工智能硬件终端的投资机遇(yu),其跟(gen)踪国证机器人指数,权重股包括汇川技术、科(ke)大讯飞、石头科(ke)技、机器人、双环传动、华工科(ke)技、全志科(ke)技、中(zhong)控技术、大华股份、麦(mai)格米特(te)等行业龙头公司。
机器人ETF易方(fang)达(159530)近1年来净值(zhi)增长达24.35%,显著跑赢被动指数型基金。资金也(ye)在净流入,其最新份额1.9亿份,较2024年10月初暴增251.8%。
03尾声
可以肯定,随(sui)着下游(you)各种类型AI应用商业化(hua)落(luo)地,及大量机器人项目的爆发式落(luo)地,2025年成为人形机器人产业大爆发元年将是一件非常确定事情。
而对于投资来说,目前正是机器人产业投资最佳的布局时(shi)期,短期震荡难(nan)以避免,但长期来看,这里面具有高确定性的投资机会还有很多的。如果(guo)看好机器人未来的市(shi)场前景,不妨多关注机器人ETF易方(fang)达(159530),等待(dai)后续合适(shi)的投资机会。