全球资产表现(xian)上，美元指数一度站上110关口，为2022年11月(yue)以来首次。WTI 2月(yue)原油期货收涨2.94%，报78.82美元/桶。布伦特3月(yue)原油期货收涨1.57%，报81.01美元/桶。美国10年期国债收益率一度向上触及4.80%。

1. 美国推出AI芯片管制新(xin)规(gui) 甲骨文(wen)已明(ming)确反对

美国政(zheng)府13日宣布推出美国制造AI芯片管制新(xin)规(gui)，规(gui)定美企(qi)向大多数国家出售芯片的算(suan)力上限。美国对18个关键盟(meng)友与合(he)作伙伴(ban)的芯片销售无任何限制。除此之外的大多数国家则将(jiang)面临总算(suan)力限制，每个国家在2025年至2027年期间最(zui)多可获得约50000个AI GPU。美国还将(jiang)免(mian)除集体算(suan)力较(jiao)低的芯片销售许可，例如向大学和研究机(ji)构的销售。美国商务部长(chang)雷蒙多表示，各(ge)家企(qi)业将(jiang)有为期120天的评论期。

对此，英伟达发(fa)表声明(ming)，指责拜登政(zheng)府在任期最(zui)后的日子(zi)里，试图通(tong)过(guo)一份在秘密中起草、未(wei)经适当立法审查的文(wen)件，对半导体、计算(suan)机(ji)、软件系统的全球营销施加官僚控制。拜登政(zheng)府这一“广泛越权(quan)的行为”将(jiang)威(wei)胁(xie)美国来之不易的技术优势。

甲骨文(wen)表示，这项新(xin)规(gui)可能成为美国科技行业历史上最(zui)具破坏(huai)性的政(zheng)策之一，“直接将(jiang)美国公(gong)司的全球芯片市场缩小了80%”。

中国商务部表示，该措施进一步加严对人工智能芯片、模型参数等出口管制，还拓展了长(chang)臂管辖，对第三方与中国开展正常贸易设置障碍(ai)、横加干涉。

2. 消(xiao)息人士：卡(ka)塔尔向以色列和哈马斯递交加沙停火协议(yi)的“最(zui)终”草案

一名了解(jie)谈判情(qing)况的官员表示，担任“调停”角色的卡(ka)塔尔已向以色列和哈马斯提交了一份旨在结(jie)束加沙冲突的停火和人质释放协议(yi)的“最(zui)终”草案。这位官员称，午夜(ye)过(guo)后，以色列情(qing)报部门负责人、当选总统特朗普的中东特使和卡(ka)塔尔总理在多哈举行了会谈，取得了突破性进展。美国官员正在争(zheng)取在拜登1月(yue)20日离(li)任前达成加沙人质和停火协议(yi)。

3. 证监会：2025年我国宏观政(zheng)策取向更加积极(ji)有为

中国证监会召开2025年系统工作会议(yi)。会议(yi)指出，2025年资本市场面临的形(xing)势仍然复(fu)杂多变，外部输入性风(feng)险加大与内部风(feng)险因素交织叠加，但我国经济底盘稳、优势多、韧性强、潜能大，应对各(ge)种风(feng)险挑战(zhan)的政(zheng)策工具多，回旋余地大，2025年我国宏观政(zheng)策取向更加积极(ji)有为，超预期逆周期调节力度加大，各(ge)方合(he)力稳市机(ji)制更加健全，资本市场自身投资价值进一步凸显。会同中国人民银行更好发(fa)挥2项结(jie)构性货币政(zheng)策工具效用，加强战(zhan)略性力量(liang)储备和稳市机(ji)制建设。坚持稳字当头，全力形(xing)成并巩固市场回稳向好势头。加强政(zheng)策解(jie)读和宣传引导，及时回应市场关切(qie)，进一步稳定市场预期。

4. 有关部门：央行并未(wei)要(yao)求中金所配合(he)提高国债期货交易保证金及手(shou)续费

近期，有市场传言称，央行正联合(he)证监会与中金所着手(shou)彻查国债期货存在的违规(gui)交易和涉嫌操纵国债期货的违规(gui)行为，同时要(yao)求中金所配合(he)提高国债期货交易保证金及手(shou)续费，意图为国债期货资金炒作降温。从有关部门了解(jie)到，上述消(xiao)息并不属实，系债市众(zhong)多“小作文(wen)”之一，更不存在“央行要(yao)求中金所配合(he)提高国债期货交易保证金及手(shou)续费”的情(qing)况，交易所对各(ge)品种的交易行为一直都是从严监管的。

5. 消(xiao)息称英伟达主(zhu)要(yao)客(ke)户因AI芯片架构故障砍(kan)单

据The Information，知情(qing)人士透露，首批装有英伟达最(zui)新(xin)芯片Blackwell的机(ji)架受到过(guo)热和芯片连接方式故障的困(kun)扰，正在推迟(chi)微软等客(ke)户的数据中心计划(hua)。微软及包括亚马逊、谷歌和Meta在内的其他三家大客(ke)户，最(zui)近削减了英伟达Blackwell GB200机(ji)架的一些订(ding)单。

6. 扎克(ke)伯格对量(liang)子(zi)计算(suan)“泼冷水”

Meta的CEO扎克(ke)伯格警告，计算(suan)机(ji)还需多年时间才会具备量(liang)子(zi)计算(suan)功能。他表示：“我并不是量(liang)子(zi)计算(suan)方面的专家，但我的理解(jie)是，量(liang)子(zi)计算(suan)距离(li)成为一个非常有用的范例还有很长(chang)的路要(yao)走。”很多人预计量(liang)子(zi)计算(suan)技术很有用可能“还需要(yao)十年以上的时间”。

7. 马化腾希望外界勿过(guo)度吹(chui)捧微信小店送礼物功能

腾讯旗下微信小店近期测试并开启“送礼物”功能，对于有人称之为“微信蓝包”，并将(jiang)其与微信红包作对比，腾讯主(zhu)席兼首席执行官马化腾表示，希望外界不要(yao)对这个功能过(guo)度吹(chui)捧，微信要(yao)用5年时间甚至更长(chang)时间去做一个电商生态连接器，发(fa)挥社交的力量(liang)，讲(jiang)究慢(man)工出细活，要(yao)做成精品。

8. 洪灏回应“年轻人别太担心亏损”言论

思睿集团首席经济学家洪灏近日谈到，搞投资模拟盘是没用的。如果只看书不去实践，是不会体会到亏损的痛苦(ku)的。洪灏还表示，年轻人不要(yao)太担心亏损。年轻人有更多的时间、更多的机(ji)会去试错。没有人天生下来就会投资，但是没有经历过(guo)亏损，就永远学不会对于亏损的态度。同时，亏损本身并不可怕，而亏损完了什么都没学到，下次还继续犯同样的错，这才是最(zui)可怕的。随后，洪灏回应，这句(ju)话(hua)的意思是：不要(yao)因为害怕亏损而不投资，而不是叫你为了亏损而去投资，真正要(yao)担心的是不学习，不进步，下次继续犯同样的错误(wu)。

9. 高盛：MSCI中国指数和沪(hu)深300指数到年底将(jiang)上涨20%左右

高盛维持看涨中国股市的立场。高盛最(zui)新(xin)研报预计，MSCI中国指数和沪(hu)深300指数到2025年底将(jiang)上涨20%左右。基于可观的风(feng)险回报，建议(yi)继续增持A股和离(li)岸中资股。

高盛预计，随着关税和政(zheng)策更加明(ming)朗，市场情(qing)绪和流(liu)动性环境可能会在首季末开始改善(shan)，建议(yi)买进政(zheng)府消(xiao)费的受益股、可受惠(hui)于人民币贬值的新(xin)兴市场出口商，及精选的科技和基础设施公(gong)司；还维持对线上零售、传媒和医疗保健股的超配评级，同时将(jiang)消(xiao)费服务股评级上调至“增持”。

10. 优必选核心高管减持？官方回应：不实！上市后从未(wei)售出任何一股

近日，市场误(wu)传优必选核心管理层在禁售承诺后减持的消(xiao)息，引发(fa)讨论。优必选相关负责人也做出回应，公(gong)司核心高管周剑(jian)、熊友军、王琳自上市以来从未(wei)出售过(guo)任何一股直接持有的公(gong)司股份，根据禁售承诺，未(wei)来一年内三人也不会出售，公(gong)司核心管理层对公(gong)司发(fa)展始终保持信心。熊友军、王琳均是在2012年优必选初创时加入公(gong)司，同年与周剑(jian)组成核心管理团队成员。

11. 零跑汽车(che)发(fa)布盈利预告，宣布2024年第四(si)季度实现(xian)净利润转正，提前一年达成单季度盈利目标，这标志着零跑成为第二(er)家盈利的新(xin)势力。

1. 潘功胜：预计2024年可以实现(xian)全年5%左右的预期增长(chang)目标

中国央行行长(chang)潘功胜表示，2024年以来，中国经济在波动中回升向好，预计可以实现(xian)全年5%左右的预期增长(chang)目标。未(wei)来将(jiang)实施更加积极(ji)的财政(zheng)政(zheng)策，提高财政(zheng)赤字率水平，加大财政(zheng)支出的强度，调整优化财政(zheng)支出的结(jie)构和方向。实施适度宽松的货币政(zheng)策，综(zong)合(he)运用利率、存款准备金率等多种货币政(zheng)策工具，保持流(liu)动性充裕和宽松的社会融资环境。

2. 以美元计 中国12月(yue)出口同比10.7% 超预期

以美元计，中国12月(yue)出口3356.27亿美元，同比10.7%，预期7.3%，前值6.70%；进口2307.89亿美元，同比1%，预期-1.5%，前值-3.9%。中国12月(yue)贸易顺差1048.4亿美元，预期998亿美元，前值974.4亿美元。

3. 美国利率期货定价美联储年内可能不降息

周一，美国利率期货不再完全定价美联储年内哪怕会降息一次的预期，此前上周五公(gong)布的强劲月(yue)度就业数据突显出美国经济的韧性。在通(tong)胀和借贷成本预期上升的背景下，本月(yue)美债遭抛售，推高（10年期）国债收益率，并令投资者更加相信，美联储降息空间可能不如先(xian)前预期的那么大。

4. 六个欧盟(meng)国家呼吁降低七国集团对俄(e)罗斯石油的价格上限

六个欧盟(meng)国家呼吁欧盟(meng)委员会降低七国集团对俄(e)罗斯石油设定的每桶60美元的价格上限，称这将(jiang)减少(shao)莫斯科运用在对乌克(ke)兰的军事行动上的收入，且不会造成市场冲击。

1. 国办：积极(ji)发(fa)展首发(fa)经济，支持开设首店、旗舰店，举办首秀(xiu)、首演、首展活动

国务院办公(gong)厅印发(fa)《关于进一步培育(yu)新(xin)增长(chang)点繁荣(rong)文(wen)化和旅(lu)游消(xiao)费的若(ruo)干措施》，积极(ji)发(fa)展首发(fa)经济，支持开设首店、旗舰店，举办首秀(xiu)、首演、首展活动。发(fa)展多渠道艺术品交易市场。研究制定低空飞行旅(lu)游产品有关管理规(gui)范，在确保安全的前提下，鼓(gu)励打造多样化、差异化低空飞行旅(lu)游产品。启动实施冰雪旅(lu)游提升计划(hua)，提高冰雪旅(lu)游产品供给品质。

2. 机(ji)构：2024年全球智能手(shou)机(ji)市场迎来复(fu)苏

第三方市场调研机(ji)构Counterpoint公(gong)布2024年全球智能手(shou)机(ji)市场报告。报告称，全球智能手(shou)机(ji)市场去年销量(liang)同比增长(chang)4%，在连续两年下滑后迎来复(fu)苏，结(jie)束了2023年创下的十年来最(zui)低点。其中，三星(xing)、苹果位居销量(liang)前两位；小米(mi)排名第三，在前五名中增长(chang)最(zui)快。OPPO销量(liang)有所下滑，但仍位列第四(si)，vivo则位列第五。前十名中，华为、荣(rong)耀和摩托罗拉是增长(chang)最(zui)快的OEM品牌(pai)。

3. 马来西亚对中国等4个国家产钢铁产品征反倾销税

马来西亚贸易部指出，已对进口自中国、印度、日本和韩国的一些铁或非合(he)金轧扁钢产品徵收临时反倾销税，1月(yue)11日起生效。声明(ming)表示，对宽度超过(guo)600毫米(mi)的产品征收2.52%至36.8%的反倾销税，临时反倾销税的有效期最(zui)长(chang)为120天，最(zui)终裁定将(jiang)于5月(yue)10日前做出，有关初裁的反馈(kui)意见可于本月(yue)20日之前提交。

昨日，A股方面，沪(hu)指跌0.25%报3160点，深证成指平收，创业板(ban)指涨0.36%。全天成交9762亿元，较(jiao)前一交易日缩量(liang)1867亿元，为去年9月(yue)25日以来首次跌破万亿。全市场超3000股上涨，近2200股下跌。拼多多概念、家用轻工、消(xiao)费电子(zi)、铜缆高速连接等板(ban)块大跌，油气、民爆(bao)、贵金属、锂矿等板(ban)块上涨。

港股方面，恒指、国指分别跌1%、0.79%，恒指失守万九关口，恒生科技指数跌0.91%。大型科技股依旧呈现(xian)普跌行情(qing)，百度、小米(mi)跌超2%，美团、阿里巴巴跌近2%，京东、快手(shou)跌1.4%。家电股、苹果概念股、航空股下跌，芯片股、石油股、内房股、有色金属股表现(xian)活跃。

龙(long)虎榜中，昨日单日净买入额(e)榜前三为北方铜业、好想你、慈星(xing)股份，净卖出额(e)前三为建设工业、神剑(jian)股份、安培龙(long)。

主(zhu)力动向，南下资金净买入港股65.72亿港元，净买入腾讯控股28.78亿、中芯国际13.79亿、中国海洋(yang)石油4.07亿、中兴通(tong)讯1.1亿，净卖出小米(mi)集团-W 3.2亿、美团-W 2.75亿、舜宇光学科技1.43亿、阿里巴巴-W 1.35亿。

两市融资余额(e)：截(jie)至1月(yue)10日，上交所融资余额(e)报9318.47亿元，深交所融资余额(e)报8723.53亿元，两市合(he)计18042.0亿元，较(jiao)前一交易日减少(shao)87.77亿元。